在股市能見到最慘的人

這是一個網(wǎng)上看到的真實(shí)故事：

股市我也玩過一段時間，因?yàn)橥娴煤懿顒啪蜎]有再玩了。我的一個朋友開公司的，大約300多人的中小型企業(yè)，年?duì)I業(yè)額在1.2億左右。

他最開始是喜歡賭博，打麻將，但輸贏都不大，自個能控制得很好，經(jīng)濟(jì)實(shí)力也允許！

后來他不知道怎么迷上了股票。

我們見面比較少，那時偶而見面聊天，他都會給我說那支股他今天買多少，那天賺了多少！就因?yàn)檫@，我也開了個戶玩。

有次我老婆問他老婆，說你老公玩股票很厲害嘛，都聽說他賺了好多。

她老婆說：他只是把賺的給你們說，虧的都從來沒在外面說過。到現(xiàn)在為止已經(jīng)虧了2000多萬了。

我那時股票虧了12萬多，就全拋了，不玩了。

再后來，聽說他和他老婆鬧離婚，原因是他要把廠房和設(shè)備全抵押掉。我打電話給他勸說，他在電話里語氣非常激動說：XXX老師說這股要上70（南車），我加了杠桿搏一下；這次搏好能把后半輩子的錢賺回來！

最終他還是把廠房、設(shè)備、他名下的房產(chǎn)、車子全抵押了，孤注一擲。他老婆沒和他離婚，為了孩子，可能也是被他忽悠信了吧。

結(jié)果，過了不到兩周。聽別的朋友說，他跑路了，除了銀行的貸款還欠外面私人的、高利貸的很多錢；老婆孩子都不要了。跑了，誰都找不到！

現(xiàn)在想起他意氣風(fēng)發(fā)時的樣子，我總是同時想起一句話：上帝欲讓人滅亡，必先讓人瘋狂！投資須謹(jǐn)慎！入市有風(fēng)險(xiǎn)！

那么我們可以看一下，事件里的這個朋友到底為什么會落得這種下場：

第一、渴望賺快錢、賺大錢

大概每個人都想來股市賺錢，這無可厚非；但是請先問問自己，我憑什么能在這里賺錢。中國有一億散戶，形形色色的人都有，您的優(yōu)勢是什么？劣勢是什么？為什么您能賺快錢、賺大錢？

事實(shí)上，股市是很難賺快錢、賺大錢的，有賺快錢、大錢想法的人往往適得其反，虧的快、虧的多。股市恰恰適合慢慢賺，適合用大錢賺小錢。

第二、跟風(fēng)從眾

這一類人，大都是剛剛開始初入股市的小股民，這一類股民群體缺乏基礎(chǔ)的股市知識，最容易跟風(fēng)操作，人云亦云，這一類股民也占了整個散戶群體的百分之四十以上。因?yàn)椴欢墒兄R，所以他們很難判斷當(dāng)前的股市行情，不知如何自主操作，大都是經(jīng)人介紹，外人推薦入市，特點(diǎn)是跟風(fēng)買入。當(dāng)有消息說某只股票利好時，不論消息是真是假，是否可靠，在股民之中一旦傳開，那么他們也會跟風(fēng)買入，消息準(zhǔn)確時這些人可以從中獲利，但若消息偏差過大，這類人也是大有損失。

第三、賭徒、投機(jī)者

這一類人在散戶股民之中也普遍存在，所謂賭徒，便是在股市之中下大注的投資者，帶著賭徒心理進(jìn)股市，比如自身有五十萬元，股市里面的他就會將其中的四十九萬元投入股市，只求大賺，若要真問他賠了會如何，恐怕他自己都沒想清楚。股票有漲有跌，其中變化瞬息萬變，就算是股市大亨、老操盤手都不敢說自己真的看透股市，他們也只是能夠做到較好的預(yù)測，先人一步而已。若你真的要問他們第二天是否會漲，漲多少，什么時候賣出好，他們也不可能給你一個萬全的答復(fù)。

股票投資是技術(shù)活，要有盈利的模式和策略，不能打亂拳，蠻干，很多散戶沒有意識到其操作方式長期來看基本是虧錢的，因?yàn)橘嵰稽c(diǎn)就跑，虧的時候永遠(yuǎn)不跑或虧的很多時才割肉，這樣在牛市或牛股上只賺一點(diǎn)點(diǎn)錢，在熊市或垃圾股上會虧很多的錢。

1. 為什么多數(shù)的散戶虧錢或套牢？

很多散戶在牛市都賺過錢，但在熊市或垃圾股上又都賠掉。主要的原因是散戶有很多誤區(qū)，也沒有長期贏利的策略，操作沒有章法，不會合理止損和止盈。因?yàn)楣墒袝?jīng)常震蕩和回調(diào)，很多散戶都喜歡落袋為安，落袋為安是一種策略，但是要與止損的策略相配。多數(shù)散戶都用錯落袋為安，因?yàn)槁浯氖呛苄〉挠芏啻温浯挠嫉植簧弦淮翁潛p。很多散戶套牢的股票都寄希望哪天回升，套著就套著，有些股票是會回升，但碰到永不回升的股票怎么辦？缺少思考和對策。

2. 股市上的贏利模式: 長線的價(jià)值投資和中短線的交易投機(jī)

長線投資的理念是投資的是價(jià)值，短線的價(jià)格波動不是風(fēng)險(xiǎn)，關(guān)鍵是怎樣選價(jià)值股和成長股。

中短線的交易：要做到截短虧損，讓盈利奔跑。專業(yè)人士也很難做到40%的交易是賺錢的，也就是說10次交易是6次以上是虧的，但是通過盈利的金額超過虧損來賺錢。這說明專業(yè)人士經(jīng)常止損。很多書上都指出計(jì)劃應(yīng)該是目標(biāo)盈利是止損的3倍以上，止損的方式有很多，百分比止損，均線止損，各種指標(biāo)破位止損等等，但是止損的位置不能往后退，例如10元買的股票，止損位設(shè)為9元止損，如果價(jià)格往上漲，止損位也應(yīng)該往上移，怎么移可以按照自己的策略，這樣往往實(shí)際止損的幅度會比計(jì)劃的少，如果盈利次數(shù)的比例超過1/3，那總體就可以達(dá)到盈利。（這里假設(shè)每次的交易金額一樣）

3. 交易技巧

我建議各位散戶同仁多看各種投資的書籍，尤其是一些大師的書。我們能從中學(xué)到一些不知道的理念，和一些技術(shù)套路，炒股是技術(shù)活，需要技巧和策略。各種技術(shù)理論有時主要強(qiáng)調(diào)的那些理論和指標(biāo)有多神奇，其實(shí)各種理論和指標(biāo)都是有不準(zhǔn)的時候，關(guān)鍵是不準(zhǔn)的時候怎么辦，要止損或止盈。

如果那些理論這么準(zhǔn)，那專業(yè)人士的交易盈利次數(shù)就不會低于40%。 因此用各種指標(biāo)，不能迷信，要設(shè)止損位。

4. 股市哲理

正確理解各種哲理，多數(shù)哲理都是有條件的，在某種條件下成立，需要靈活運(yùn)用。

雞蛋不能放在一個籃子：對大資金來說正確。對散戶來說不完全正確，要考慮分多少籃子合理，巴菲特的理論是把雞蛋放在少的籃子，看護(hù)好籃子。

高拋低吸：只適合震蕩階段，不適合大趨勢階段。

落袋為安：不適合上漲趨勢。

低位加倉：務(wù)必小心，以防抄底抄在半山腰。

5. 止損和倉位配置

看一些止損和倉位配置的書，根據(jù)自己的資金和風(fēng)險(xiǎn)承受能力來選擇適合自己的方法。

6．選股

可以結(jié)合基本面和技術(shù)面來選股，需多問自己為什么選這個，不選其他，選擇的時機(jī)好不好。 賣時也一樣，要考慮為什么要賣了。

人生如棋，股市如棋，要近善者近智者，相交友善。和每個人交流或下棋是一種享受，可以得到他個性的召喚；和優(yōu)雅的人一起工作，得到他的熏陶或修養(yǎng)；和粗俗的人一起工作，可以考驗(yàn)和鍛煉你的個性。拿出勇氣和耐心去迎接生活的變化和挑戰(zhàn)，做出百煉一鋼和制玉器..世界每天都是新的，過去的話，別人的話，都聽不進(jìn)去，都靠自己去探索和前進(jìn)。

人生也要利落，有時還可同時下兩盤棋：本職工作和業(yè)余愛好。兩盤棋相得益彰，即使一盤失利，心理也能衡。人生如詩，逝者如斯。在如今日新月異、時時嬗變的時代，生存的風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)遇一樣大，誘惑和陷井一樣多。“適者生存。

在股市，在棋場，在人生里都是一樣。我們不僅需要生存的技巧，更需要一種生活的境界。不是忙忙碌碌而無為，不是唯利是圖，更不是蠅營狗茍。而是要活得自信，活得坦然，活得瀟灑，活得大氣。活出一種精神，活出一種高度，活出一種境界。精神上站得高了，就能從容處理各種意外，坦然應(yīng)對挫折，冷靜面對紅塵中的誘惑。

投機(jī)性成功的本質(zhì)要求是什么？五花八門的投資理論和汗牛充棟的投資書籍都給出了各自的回答，我曾經(jīng)沉湎于這些理論和書籍，試圖找到上帝賦予的“金手指”，但最終得到的卻只是感到了理論的灰色和蒼白。

經(jīng)過長期的實(shí)踐、訓(xùn)練和洗禮，隨著從跌跌撞撞、步履維艱到穩(wěn)賺不賠的轉(zhuǎn)變，我逐漸得到了自己的感受、信念和答案：“戰(zhàn)略上遵循市場心理，戰(zhàn)術(shù)上違背市場心理”。

股票買賣操作從根本上是要看分時圖來實(shí)現(xiàn)的。看分時走勢操作的技術(shù)的高低，決定了操盤的盈利與止損的速度。股票操作的高買低賣是在分時圖上看，怎么樣才是高，而且會持續(xù)走高；怎么樣才是低，而且會加速下跌呢？重點(diǎn)是分時走勢在跌破分時均線時肯定是要加速下跌。當(dāng)分時跌破分時均線時應(yīng)該立即賣出股票。

分時圖是股價(jià)運(yùn)行和成交量的最本質(zhì)的表現(xiàn)方式，莊家的所有動作都必將通過分時表現(xiàn)出來，絕對不可能跳過分時，所以股票分析的基礎(chǔ)就是分時，k線次之。所以大家一定要掌握分時分析方法，每一種分時形態(tài)和成交量能都表達(dá)莊家操控的含義，一切皆有原因，沒一種分時形態(tài)必然反映莊家的操作動態(tài)，所以對分時的掌握主要是理解分時的含義，以及分時所表達(dá)的內(nèi)在的含義，關(guān)于特殊分時形態(tài)的分析將會在年后專輯當(dāng)中詳細(xì)分析每一種特殊形態(tài)所代表的含義。

分時圖買賣點(diǎn)判斷

一、均線擋道

均線擋道—指股價(jià)上升到均價(jià)線附近或短暫上穿均價(jià)線后，就回頭下行的走勢。

特征：

1、均價(jià)線應(yīng)一直處在股價(jià)線之上，且呈水平狀態(tài)橫向移動。

2、股價(jià)線絕大數(shù)情況下，處在均價(jià)線之下，一般不向上突破均價(jià)線，即使突破，停留的時間也很短，突破的幅度也不會很大，并且很快回到均價(jià)線的下方。

3、股價(jià)線受到均價(jià)線的阻擋前，須與均價(jià)線有一段較大的距離，如果兩線始終靠的很近，就不是均線擋道，更不能按均線擋道操作。

4、注意均線擋道形態(tài)出現(xiàn)的價(jià)位。只有處在高價(jià)位的均線擋道才可做空。如果是處在調(diào)整后的低位，最好不做空，而是持股待漲。

下圖是個標(biāo)準(zhǔn)的賣出圖。股價(jià)開盤后下跌上摸到昨天的收盤價(jià)后，無力上攻。在9：40分形成第一次均線擋道，是最佳賣點(diǎn)，在10：00分，形成第二次均線擋道，是次佳賣點(diǎn)。在10：30分，股價(jià)上穿均線，不買！而是賣！因?yàn)楣蓛r(jià)處在均價(jià)線之下，一直沒向上突破均價(jià)線，即使突破，停留的時間也很短，突破的幅度也不會很大。是第3次賣點(diǎn)。在午后14：30分，新形成雙底，可根據(jù)我前面介紹的雙底買進(jìn)法買進(jìn)。這樣，一賣，一買，當(dāng)天既可保主了前天的勝利，第二天平開，又有4%的利潤。

注意：股價(jià)線受阻后，向下跌落的幅度不能小于2%，下跌的幅度小于2%這比率時，就不能“撥擋”了。上圖的最大跌幅近5%，符合條件，故可在第二次雙底時放心的買進(jìn)。道理很簡單：當(dāng)天跌幅較大，第2天必招到多頭的反攻，獲利就有保帳。

二、對稱上漲：

指股價(jià)先跌后漲，且漲跌的幅度大體相當(dāng)?shù)淖邉荨Ｊ歉呶蛔隹盏囊粋€十分有效的指標(biāo)。分“急跌急漲”和“緩跌緩漲”。

特征：

1、下跌和上漲的幅度應(yīng)大體相當(dāng)或相等，兩者的差幅一般不超過兩個價(jià)差。

2、該形態(tài)下跌的低點(diǎn)到上漲的高點(diǎn)的波動幅度應(yīng)在3%以上，小于3%的“對稱上漲”不適合操作。

注意：

1、可以做“高位放空，低位接回”。

2、要嚴(yán)格把握下跌和上漲的幅度應(yīng)在3%以上。

3、做“高位放空，低位接回”注意止損點(diǎn)。

下圖是個“急跌急漲”賣出法，股價(jià)底開盤即下跌了1。8%，后迅速拉高到1。62%，符合股價(jià)先跌后漲，且漲跌的幅度大體相當(dāng)?shù)淖邉荩莻€極好的賣點(diǎn)。可在14：00附近在接回(看好該股后市)，接回的條件是符合前面的雙底買進(jìn)。

操作上，理性的投資人應(yīng)該從暴跌中發(fā)現(xiàn)其中蘊(yùn)含著的巨大投資獲利機(jī)會，那就是在低估時積極買進(jìn)股票，在高估時拋售。這需要投資人與眾不同，因而群體情緒的非理性會將投資人帶往虧損的深淵。股指的下跌就是風(fēng)險(xiǎn)釋放的過程，上市公司的估值回歸，估值越低，投資盈利的安全墊就越厚，因而低價(jià)才是盈利特別是巨大盈利的關(guān)鍵。 另外，就是需要持股的耐心和信心。其實(shí)大跌是最好的買入時機(jī)，尤其是對價(jià)值投資者和逆向投資者來說，低價(jià)就是最好的安全邊際。

實(shí)戰(zhàn)圖解分享分時圖判斷技巧

1.如圖所示，每一波急漲后展開休息調(diào)整，紅色長方形框，操作要點(diǎn)：結(jié)合板塊指數(shù)，拉升的成交量，休整階段等待方向走出。

2.早盤快速拉升形成第一個高點(diǎn)，隨后開始休整，構(gòu)成W型底，隨后沒有突破該低點(diǎn)，低點(diǎn)逐漸抬高預(yù)示下一波沖擊，操作要點(diǎn)：休整中需要識別構(gòu)筑心態(tài)，能夠指引修正后的方向走勢。

3.盤升中的休整，休整低點(diǎn)在分時均線，中軸線支撐線上，操作要點(diǎn)：急升突破關(guān)鍵位置，分時均線、中軸線，隨后休整，休整后回踩該位置不破，是絕佳的T進(jìn)點(diǎn)。

均線支撐買入注意事項(xiàng)：

1、在第二次支撐時做多。在第一次支撐出現(xiàn)后，如果股價(jià)漲勢平緩，沒有出現(xiàn)急漲的走勢，隨后出現(xiàn)的第二次和第三次支撐走勢，均可放心介入。在第一次支撐出現(xiàn)后，如果股價(jià)大幅拉高，此后出現(xiàn)的支撐，應(yīng)該謹(jǐn)慎或放棄。

2、在操作均線支撐時，應(yīng)該審視該股的中長線走勢，是否有獲利空間，有獲利空間股票，才可操作。

向上突破買入注意事項(xiàng)：

1、股價(jià)線必須在某一價(jià)位做較長時間的橫向整理，走勢時間一般不少于半小時。

2、均價(jià)線在整理期間基本是一條水平線，無明顯的波折。

3、股價(jià)線應(yīng)貼近均價(jià)線波動，波動的幅度較小，所形成的高點(diǎn)大體處在同一水平線上。

4、均價(jià)線必須均加息越過平臺的最高點(diǎn)。

均線又叫“移動平均線”，是連續(xù)若干天股票的收盤價(jià)的算術(shù)平均數(shù)。比如連續(xù)5天的移動平均價(jià)格所形成的線，簡稱為5日均線，連續(xù)10天的移動平均線簡稱為10日均線。

均線的滯后性。由于是幾天甚至幾十天的算術(shù)平均數(shù)，即市場的平均成本，因此，作為操盤依據(jù)，具有一定的滯后性。

均線的助漲助跌性。當(dāng)股價(jià)升破或者跌破某一均線時，股價(jià)有繼續(xù)向突破方向再走一程的愿望，因此均線系統(tǒng)具有助漲或者助跌的力量。

均線的阻力與壓力。當(dāng)股價(jià)向上或者向下運(yùn)行時，當(dāng)遇到重要的均線時，會有或大或小的壓力或者支撐力。均線的參數(shù)越大，壓力或者支撐力越大。比如突破10日均線和突破60日均線的壓力完全不同。同理，10日均線的支撐力和60日均線的支撐力也完全不一樣。

壓力和支撐是相對而非絕對的。股價(jià)上行，首次挑戰(zhàn)壓力一定有阻力，但壓力最終會被突破，且壓力突破之后并不一定100%繼續(xù)上漲；股價(jià)下跌，首次遇到大一級別的均線時，一般會有一定的支撐，但支撐最終也會被跌破的，且支撐跌破之后，并非100%繼續(xù)下跌。

均線操作原則：

1、60日均線下的股票堅(jiān)決不碰

2、股票在30日均線之上并且均線是向上的

3、10日均線向上,5日均線向下交叉10日均線，買入

4、股票以買入當(dāng)日為準(zhǔn),買入日加上前一天和后一天,這三天當(dāng)中的最低價(jià)為準(zhǔn),破掉就做止損

5、上漲超過10%就以進(jìn)場價(jià)做止損價(jià)，直到賣掉，如果繼續(xù)上揚(yáng)，就每上漲10%提高止損價(jià)10%。

口訣：回踩3日均線買入，企穩(wěn)5日均線可半路上車加倉，20日均線之上可以大膽干，500日線是牛熊分界線，均線平臺支撐線或壓力線。分時圖買賣戰(zhàn)法：

1、當(dāng)機(jī)立斷決定買賣

2、這樣一開盤走勢，跑遲了就被套

3、分時高拋低吸

高拋：撤退性提示信號。對于股票上漲動力嚴(yán)重缺乏時，該信號發(fā)出；低吸：入場性提示信號。基于股票上漲動力已有較強(qiáng)積蓄后，該信號發(fā)出;出：減倉性提示信號。股票上漲節(jié)奏緩慢，量能和資金都不能有些配合，出現(xiàn)價(jià)量背離時，發(fā)出該信號。信號的發(fā)出，意味著投資者可減少部分倉位，避免一定程度風(fēng)險(xiǎn)。入：加倉性提示信號。在股價(jià)回調(diào)企穩(wěn)之后，股票下跌勢頭已經(jīng)大量消耗，再次出現(xiàn)飄紅帶，說明其又開始積蓄上漲動能，資金有入倉動作，發(fā)出“入”信號。

股價(jià)在快速拉升的同時，隨后，其上漲動量出現(xiàn)比較快的衰竭，紅帶變?yōu)榫G帶。隨著回調(diào)企穩(wěn)后，上漲動量帶也由強(qiáng)轉(zhuǎn)弱，隨著動量的逐漸平穩(wěn)，空頭勢頭大量耗盡，此時再次出現(xiàn)飄紅帶，由弱轉(zhuǎn)強(qiáng)。通過一出一入，投資者可以規(guī)避該股票的部分倉位風(fēng)險(xiǎn)2.5%。

早盤發(fā)出兩次“積”信號，意味著大單資金持續(xù)流入但股價(jià)出現(xiàn)了小幅的回落，表示主力機(jī)構(gòu)正在逐步吸籌，隨著“突”信號的發(fā)出，表示個股量價(jià)配合理想，主力向上做多的意愿較為強(qiáng)烈，短線上漲的概率較大。

分時均線的原理：

與K線圖上以每天收盤價(jià)作為統(tǒng)計(jì)依據(jù)的均線不同，均價(jià)是以盤口總成交額除以盤口總成交量的運(yùn)算方式測算當(dāng)前每一股的平均成交價(jià)，十分精確地統(tǒng)計(jì)出當(dāng)前所有參與者的綜合持倉成本。因此，有了這條均價(jià)線，我們就可以在盤面做一些簡單的推理：

1.當(dāng)股價(jià)持續(xù)在均價(jià)線上方運(yùn)行時，表明市場預(yù)期較好，買盤踴躍，當(dāng)天介入的大部分投資者都能賺錢，這是盤口強(qiáng)勢特征；

2.當(dāng)股價(jià)持續(xù)在均價(jià)線下方運(yùn)行時，表明市場預(yù)期較差，賣盤踴躍，當(dāng)天介入的大部分投資者都虧錢,屬弱勢特征；

3.當(dāng)均價(jià)線從低位持續(xù)上揚(yáng)時，表明市場預(yù)期提高，投資者紛紛入場推進(jìn)股價(jià)上漲，綜合持倉成本不斷抬高，對股價(jià)形成支撐；

4.當(dāng)均價(jià)線從高位持續(xù)下挫時，表明市場預(yù)期較差，投資者紛紛離場迫使股價(jià)下跌，綜合持倉成本不斷下降，對股價(jià)形成壓制。

一般來說，昨天收盤價(jià)是今天盤口多空力量的分水嶺，如果開盤后半小時內(nèi)均價(jià)線在昨天收盤價(jià)上方持續(xù)上揚(yáng)，那么，該股屬極強(qiáng)勢且當(dāng)天收出中長陽的概率較大；開盤后半小時內(nèi)均價(jià)線在昨天收盤價(jià)下方持續(xù)創(chuàng)新低，該股屬極弱勢且當(dāng)天收出中長陰的概率較大。

均價(jià)線是超級短線實(shí)戰(zhàn)的一個重要研判工具，它與分時走勢交叉錯落，如影隨形，臨盤運(yùn)用因人而異，特別當(dāng)一輪極端炒作的主升浪行將結(jié)束之時，盤口拉高的股價(jià)突然一改強(qiáng)勢上攻個性，擊穿均價(jià)線后大幅回落，此后如果均價(jià)線失而復(fù)得，得而復(fù)失，則是超短線出局信號。

最后，炒股要理性，更要有良好的心態(tài)，而不是盲目的聽消息，追漲殺跌，總覺得別人的股票牛，更不要貪婪。成功，等于小的虧損，加上大大小小的利潤，多次累積。冰凍三尺非一日之寒，良好的心態(tài)加上扎實(shí)的技術(shù)我們才能在股市中立于不敗之地。

本文僅供參考，不構(gòu)成操作建議。如自行操作，注意倉位控制和風(fēng)險(xiǎn)自負(fù)。

作者：張蒨寧（K600614)