競爭壓力陡增，拓展口罩業(yè)務，比亞迪這樣應對特斯拉
來源：富凱財經(jīng)
富凱摘要
對手兵臨城下，主業(yè)斷崖下滑，新業(yè)務只能算權(quán)宜之計。
作者|幕恩
排版|十一
口罩緊急復產(chǎn)，上市需等7至14天？
據(jù)富凱君了解，除了上班人士在單位領(lǐng)取口罩一途外，部分在家辦公的人士更為憂慮沒有口罩如何買菜買日用品的問題。
“自從超市傳染的案例出來后，我就很少去超市了，但是，即使網(wǎng)絡購物，也要考慮取快遞的問題，到小區(qū)門口取快遞也要帶口罩。”一位在家里網(wǎng)絡辦公的人士如是說。
工信部新聞發(fā)言人、運行監(jiān)測協(xié)調(diào)局局長黃利斌曾于2月2日介紹，中國口罩產(chǎn)能約為每天2000萬只，當時產(chǎn)能恢復率60%以上，對于非常緊缺的口罩等物資，工信部正全力動員企業(yè)克服春節(jié)假期和疫情擴散等難度，盡快復工復產(chǎn)。
然而，春節(jié)期間就在加急大量生產(chǎn)，為何口罩還是不夠用呢？
2月8日，工信部對此做出了官方解答稱，“口罩生產(chǎn)僅需0.5秒/只，但一個解析消毒的標準流程卻需要7天到半個月”。也就是說，大年初一加班生產(chǎn)的那批次口罩，可能現(xiàn)在才剛剛上市可以使用。
工信部官微@工信微報轉(zhuǎn)發(fā)了一段央視采訪中國醫(yī)藥集團董事長劉敬楨的視頻，對于口罩的緊缺，劉敬楨表示，近期口罩的需求缺口陡然大增，口罩看起來做工很簡單，但其實生產(chǎn)流程是很復雜的：比如說中間捏緊鼻子的那個鋼圈，就不是口罩廠自己生產(chǎn)，而得是上游的生產(chǎn)廠來給它配套；再比如說掛勾耳朵的繩子，也需要其他的協(xié)同廠家來配套生產(chǎn)，這就相當于一個鏈條。
據(jù)悉，醫(yī)用口罩采用環(huán)氧乙烷滅菌，滅菌后，口罩上會有環(huán)氧乙烷殘留，不但刺激呼吸道，還有致癌物。這樣一來，就必須通過解析方式，使殘留的環(huán)氧乙烷釋放，達到安全含量標準，經(jīng)檢測合格后，才能出廠上市。
除口罩需要解析消毒的程序外，工廠復工難也是一大難題。“在疫情發(fā)酵后，工廠只開了部分機器流水線，因為有的工人請不回來，現(xiàn)在的工資已經(jīng)差不多到了870元/天，還是請不來。”有口罩生產(chǎn)廠家相關(guān)人士如是說。
比亞迪中石油多企業(yè)改行產(chǎn)“口罩”
將有大批口罩襲來？
在口罩緊缺的情況下，眾多上市公司開始積極備戰(zhàn)涉足口罩業(yè)。其中，中國石油撫順石化公司下屬單位撫順石化北天服裝廠正式啟動口罩的生產(chǎn)。
2月6日下午，中國石化官方微博發(fā)布消息，稱正尋找口罩機：我有熔噴布，誰有口罩機？據(jù)初步估算，到2月10日，中國石化將助力新增口罩產(chǎn)能13萬片/日，2月29日，實現(xiàn)新增產(chǎn)能至60萬片/日，3月10日，實現(xiàn)新增產(chǎn)能至100萬片/日以上。
2月6日晚間，富士康發(fā)布消息稱，其在龍華園區(qū)首次導入口罩生產(chǎn)線，并于5日實現(xiàn)試產(chǎn)，目前正在申請產(chǎn)品資質(zhì)認證中。相關(guān)產(chǎn)能預計在2月底可達到日產(chǎn)200萬只。
同在2月6日，上汽通用五菱通過改建生產(chǎn)線的方式轉(zhuǎn)產(chǎn)口罩，項目計劃日生產(chǎn)量預計可達170萬個以上。
紙尿褲生產(chǎn)商爹地寶貝緊急研究轉(zhuǎn)產(chǎn)口罩方案，推遲紙尿褲原定生產(chǎn)計劃，爭取2月15日首批口罩產(chǎn)能70萬片/日。
2月8日，廣汽集團、比亞迪都在各自官方微信公眾號發(fā)布有關(guān)打造口罩生產(chǎn)線的消息。
比亞迪稱：口罩和消毒液預計17日前后量產(chǎn)，口罩產(chǎn)能本月底可達到500萬只/天。同日，比亞迪亦在其官方微信公眾號中表示，面對醫(yī)療防護物資嚴重短缺的局面，比亞迪調(diào)配資源，正著手防護物資生產(chǎn)設備的設計和制造，援產(chǎn)口罩和消毒液，以滿足當前對防護物資的迫切需求。
從上述消息來看，比亞迪預計的500萬只/天的口罩生產(chǎn)量將超越眾多轉(zhuǎn)戰(zhàn)生產(chǎn)口罩的上市公司，成為“口罩龍頭股”。
據(jù)報道，比亞迪中央研究院負責消毒液生產(chǎn)事宜，比亞迪電子事業(yè)群九部負責口罩生產(chǎn)。具體分工為，消毒液在汕尾比亞迪實業(yè)有限公司生產(chǎn)、口罩在深圳寶龍工業(yè)園比亞迪第九事業(yè)部生產(chǎn)。
據(jù)比亞迪回復媒體稱，目前公司在積極籌備審批認證，政府也對緊缺物資開辟“綠色通道”。比亞迪表示，公司擁有專業(yè)的裝備研發(fā)和技術(shù)團隊，且擁有長期合作穩(wěn)定的上游原料資源， 在原材料、生產(chǎn)技術(shù)準備方面有很大優(yōu)勢，產(chǎn)品也會嚴格按照當前國家標準來生產(chǎn)。
有比亞迪有關(guān)人士向媒體表示，比亞迪生產(chǎn)的口罩目前還沒有下線產(chǎn)品，產(chǎn)能正在爬坡之中，且目前并未開啟針對個人的預售，“我們肯定是優(yōu)先政府、醫(yī)院的訂單，而且只接受百萬以上的預訂。”
對此，有投資者表示：“比亞迪要生產(chǎn)口罩和消毒液了，想下周一開盤后買入，不過預測股價會漲。”更有投資者預測：“比亞迪開盤后股價有可能三連板。”
回顧比亞迪2月7日（周五）的股價走勢可知，公司當日股價報收57.9元/股，此前，公司股價曾于1月10日后從40元/股的價位逐步漲至2月5日的最高價位62元/股。
特斯拉正式入華
比亞迪重建車型體系
生產(chǎn)口罩的消息無疑為比亞迪的投資者注入了一針強心劑，但是從公司主業(yè)來看，比亞迪的新能源車銷量面臨大幅下滑。
數(shù)據(jù)顯示，比亞迪2019年11月新能源汽車銷量1.12萬輛，同比下滑62.7%，下滑幅度環(huán)比擴大8.1個百分點；1-11月累計銷量21.64萬輛，累計同比增長7.6%。從具體車型上來看，11月新能源乘用車銷量1.07萬輛，銷量同比下滑62.9%，下滑幅度環(huán)比擴大9.1個百分點；新能源商用車銷量545輛，銷量同比下滑59.2%。純電動乘用車銷量8000輛，同比下滑47.9%；插電式混合動力乘用車銷量2，675輛，同比下滑80%。
對此，有業(yè)內(nèi)人士分析稱，11月比亞迪與豐田簽署協(xié)議合資成立純電動車研發(fā)公司，雙方展開深度合作，未來產(chǎn)品將進一步融合豐田在品質(zhì)及安全等方面的技術(shù)優(yōu)勢。廣州車展上，比亞迪最新一代雙模DM3.0和智能網(wǎng)聯(lián)車機Dilink2.0亮相。隨著補貼退坡的影響逐漸減弱，憑借領(lǐng)先的新能源車技術(shù)和完整的產(chǎn)品體系，比亞迪新能源車銷量有望保持行業(yè)領(lǐng)先。
在新能源汽車銷量下降之際，比亞迪燃油車銷量大幅增長。比亞迪11月傳統(tǒng)燃油汽車銷量3.01萬輛，環(huán)比增長5.3%，同比增長43.9%，增速環(huán)比增加6.7個百分點；1-11月累計銷量20.18萬輛，累計同比下滑19.2%。從具體車型上來看，11月轎車銷量6869輛，同比大幅增長81.7%；SUV銷量2.05萬輛，同比大幅增長188.7%；MPV銷量2727輛，同比下滑72.8%。業(yè)內(nèi)預計，隨著行業(yè)整體企穩(wěn)，公司燃油車銷量有望進一步提升。
另有天風證券行業(yè)研究員鄧學分析稱，2020特斯拉正式入華，標志中國新能源車市場進入“產(chǎn)品時代”。“產(chǎn)品時代”下，消費者為王。從新能源市場價格帶看，市場需求從未統(tǒng)一，20萬元以下的經(jīng)濟型運營車價格帶與20萬元以上的中高端新能源價格帶分庭抗禮，未來不同價格區(qū)間將出現(xiàn)不同的領(lǐng)軍車企。比亞迪自2018年起重建車型體系，隨后爆款連連，如等。比亞迪也為國內(nèi)唯一一家打破了國外壟斷，擁有IGBT完整產(chǎn)業(yè)鏈的車企。
鄧學同時指出，比亞迪將于今年推出首款CTP電池“刀片電池”，3月即將量產(chǎn)。其可帶來成本下降20-30%，基于我們對同一款車型下燃油、純電動、插混的細分成本假設及測算，比亞迪磷酸鐵鋰CTP電池的更換在電芯部分可降本約8%，在pack部分可降本約20%，總體提升純電動車型毛利率約3.4pct，提升插混車型毛利率約1.1pct，單Gwh降本約0.9億元。“2020年公司也將推DM4.0以大幅降本。預計成本僅高于同級別同配置燃油車約2.2萬元，若算上燃油車1.5萬元購置稅，車型購置成本僅比燃油車高0.7萬元，基本實現(xiàn)平價。”
面對新能源汽車的銷量下滑和特斯拉的入華，比亞迪未來會走向何方尚需觀察，不論公司未來業(yè)績?nèi)绾危壳按蟊娙匀粸楸葋喌仙a(chǎn)口罩和消毒液點贊。
